2017. gads ārkārtīgi labi izturējās pret kriptovalūtu investoriem un entuziastiem, ar iespaidīgu izaugsmi un pieņemšanu telpā, kas ir paaugstinājis kriptovalūtas un blockchain ievērojami.

Līdz šim 2018. gadā ir vērojams stabils kritums no kopējā tirgus ierobežojuma 850 miljardu (USD) apmērā pēc decembra masveida sagatavošanās. Tomēr, tā kā pamati ir neapšaubāmi spēcīgāki nekā jebkad agrāk, nav pamata zaudēt ticību.

Lai labāk analizētu pašreizējo tirgus situāciju un novērtētu savu pašreizējo pozīciju atbilstību, es nolēmu to daļēji dokumentēt un uzrakstīt dažas personiskas domas un izredzes, kuras redzu spēlējam 2018. gadā. Paturiet prātā, ka šie ir mani secinājumi, pamatojoties uz informācija, kuru es analizēju, un tāpēc tā nav jāuztver faktiski vai kā ieguldījumu konsultācija, bet drīzāk kā kaut kas apdomājams.

Paradigmas maiņa kriptovalūtu ieguldījumos

Institūcijas un ieguldījumu pakalpojumi

Iespējams, ka šajā gadā kriptogrāfijas telpā notiks dažādas izmaiņas attiecībā uz kapitāla ieplūdi tirgos. Būtu naivi uzskatīt, ka institucionālā nauda jau nav iesaistīta, taču 2018. gadā joprojām ir galvenā loma, it īpaši attiecībā uz vārtiem, ko finanšu iestādes varētu kalpot. Mēs, iespējams, varam sagaidīt jaunus veidus, kā cilvēki var ieguldīt, izmantojot kopfondus, riska ieguldījumu fondus vai pat pensiju fondus, un tāpēc kriptovalūtas ieguldījumiem tiek piedāvāti dažādi institucionālie pakalpojumi.

2017. gadā mēs jau redzējām dažas ETF spekulācijas (kas nepiepildījās) un to ieviešanu Bitcoin nākotnes līgumi no CME grupas un CBOE. Neatkarīgi no tā, 2017. gads joprojām bija iestāžu masveida skepse, taču, pieaugot interesei un pieprasījumam, tām būtu jēga vienā vai otrā veidā izmantot šo tirgus izaugsmi.

Paturot to prātā, Bitcoin iespējams, joprojām turpinās pieaugt, jo palielināsies tirgus pieprasījums, Bitcoin darbojoties kā vārti uz kosmosu (parādība, kuras paredzams samazināties tuvāk gada beigām – skat. alt-monētu un biržu sadaļas). Turklāt, ņemot vērā lielākos tradicionālās investīciju telpas dalībniekus, piemēram, Goldman Sachs un JP Morgan, kā arī citas iestādes, uzzinot vairāk par kriptovalūtām, 2018. gadā varētu būt liela institucionāla ienākšana tirgū.

Vērtības ieguldīšana

Vēl viena liela pārmaiņa investīciju pamatos varētu būt virzība uz ieguldījumiem vērtībā. Ilgu laiku daudzi to traktējuši kā spēli, kurai nav negatīvas puses, kļūstot arvien alkatīgākiem un domājot, ka ar viņu līdzekļiem nekas slikts nenotiks. Patiesība ir tāda, ka visi domā, ka nekas nenotiks, kamēr tas nenotiks, un, kad tas notiks, tā ir liela traģēdija.

Arvien vairāk izejas izkrāpšanu un projektu slēgšanas, apmaiņas uzlaušanas / maksātnespējas / kļūdu, blēdīgu SIO utt., Arvien vairāk cilvēku tiek sadedzināti. Tas var radīt pamatu domāt, ka laika gaitā mēs varam redzēt vairāk uz vērtību orientētu ieguldījumu, kur cilvēki varētu pārdomāt savus piešķīrumus un nopietnāk novērtēt arī potenciālos trūkumus. Ir arī daudz cilvēku, kuri pēc tam, kad ir notriekti, ir palikuši somas rokās, paši neveicot personīgus pētījumus.

Pēc sadegšanas tirdzniecībā vai manipulācijās mēs varētu sagaidīt, ka redzēsim daudz vairāk cilvēku, kas tur solīdus projektus vai pat turēs pasīvu ieņēmumu iemeslu dēļ (PoS, PoW utt.). Tieši šeit mēs varējām redzēt svārstību samazināšanos, pateicoties ieguldījumiem, kuru pamatā ir vērtība / fondi, savukārt daudzi projekti, kurus nevar sasniegt, zaudēs uzticamību un, iespējams, aizies no izkrāpšanas. Šis sniega pikas efekts spirālē arvien vairāk un vairāk, galu galā novedot pie investīciju vērtības palielināšanās, jo hype tirgus lēnām izzūd.

Mēs, iespējams, redzēsim arī daudzu projektu izgāšanos 2018. gadā, un vēl viens ķekars tiek izstumts malā lietojuma un pieņemšanas trūkuma dēļ. Kad tas notiks, tiks izcelti partnerattiecības, lietderība un uz lietām orientēti projekti, jo spīdēs stabili, strādājoši produkti un skaidra pieprasījuma demonstrēšana.

Tāpēc 2018. gads varētu būt arī pieņemšanas gads, kad izveidoti projekti ar labiem pamatiem pieņemšanas ziņu vai spekulāciju dēļ turpinās pulcēties, savukārt mazākiem projektiem būs jācīnās par izdzīvošanu un jāizceļ.

Turklāt mēs esam redzējuši daudz projektu, kas bez žetoniem varētu darboties tikpat efektīvi, bet kopš tā laika SIO ieviesa vieglu piekļuvi globālajam kopfinansējumam, projekti sāka piespiest žetonus tur, kur tas nebija vajadzīgs. Patiesība ir tāda, ka projekts var būt labākais no tehniskā viedokļa ar ievērojamu pieprasījumu un reāliem lietošanas gadījumiem, taču nekas no tā nav svarīgs, ja marķieris patiešām netiek izmantots vai pieprasīts.

Katrā tirgū notiek akla ažiotāžas fāze, kurā cilvēki pelna naudu no sākotnējā trakuma un nezinošo investoru pieplūduma. Tomēr mēs esam redzējuši arvien mazāk masīvu sūkņu un arvien lielāku daudzumu ICO, kas tiek izmesti biržā – iemesls uzskatīt, ka mēs lēnām nonākam jaunā fāzē.

Vēl viens aspekts, kas šeit jāņem vērā, ir tas, ka likumīgāki projekti arvien vairāk iegūst vairāk tirdzniecības pāru (ieskaitot fiat) dažādās biržās, kas cilvēkiem atvieglos ieguldījumus tajās. Lielākiem projektiem ar izveidotu ekosistēmu būs arī visvairāk pārklājumu un atpakaļsaišu, kas izveidotas tiešsaistē, kas var radīt lielāku iedarbību un interesi par viņiem, kā arī uzturēt viņu dominējošo stāvokli kosmosā.

Mērogojamība un inovācijas

Arī mērogojamības ziņā 2018. gadu var sagaidīt kā lielu. Kriptogrāfijas valūtas un blokķēdes reālās pasaules lietojumprogrammas un iespējamība balstās uz tehnoloģiju mērogošanu pareizi, lai veicinātu globālo darījumu apjomu ikdienas darījumiem un uzņēmējdarbībai. Kaut arī ikvienam noteikti ir globāla piekļuve, palielināts darījumu skaits var izraisīt ilgu darījumu laiku un tīkla aizsērēšanu (ierobežotā darījumu skaita sekundē dēļ). Tas ir galvenais ierobežojums, kas pašlaik kavē blokķēdes un kriptonauda.

Jau ir bijušas daudz diskusiju par Bitcoin un Ethereum mērogojamību, it īpaši par Zibens tīkls, Kaspers, Sharding un Plasma, kā arī jaunas blokķēdes, kas apgalvo, ka novērš visas mērogojamības problēmas. Ieviešot jaunās tehnoloģijas un revolucionāras idejas kosmosā, mēs pat varam redzēt, ka dažādi projekti maina platformas, kas ir piemērotākas viņu vajadzībām (mērogojot).

Viena lieta ir droša – līdz šī gada beigām mēs noteikti neatrisināsim mērogojamību, taču mēs noteikti varam sagaidīt, ka tam tiks pievērsta liela uzmanība, kā arī tiks izveidoti pamati, lai nākotnē būtu labas mērogojamības iespējas . Blockchain jau ir pieredzējis lielu interesi par biznesa ekosistēmu, palielinoties pieprasījumam, pateicoties tā efektīvajām un izmaksu taupīšanas funkcijām. Patiešām, galvenais elements, kas pārtrauc tā plašu lietošanu, ir jautājumi, kas saistīti ar mērogojamību.

Korporatīvā iesaiste

Pieaugot interesei par blokķēdes tehnoloģiju, mēs jau esam redzējuši dažādas nozīmīgas partnerības, par kurām paziņots, kā arī tādas spēkstacijas kā IBM un Samsung strādā pie saviem risinājumiem. Turklāt mums jau ir arī visas valsts veselības aprūpes un digitālās infrastruktūras sistēma, kas darbojas ar blokķēdes tehnoloģiju (Igaunija), kas atbalsta tā efektivitāti un pieprasījumu.

2018. gadā mēs, iespējams, varam sagaidīt daudz vairāk lielu uzņēmumu, vai nu izmantojot pašreizējos blokķēdes risinājumus, izmantojot partnerības un sānu ķēdes palaišanu, vai arī izveidojot savus blokķēdes risinājumus. To sakot, šeit platformas veida projekti var piesaistīt uzmanību, jo kriptogrāfijas ekonomikām, kas atbalsta augstas vērtības biznesa pasākumus, būs liels pieprasījums – kā to jau ir pierādījis Ethereum EEZ.

Turklāt tādas platformas kā NEO un Waltonchain ir nodrošinājušas arī daudzas nozīmīgas partnerības, kuru ekonomikā darbojas arvien vairāk SIO vai sānu ķēžu. Šīm ekosistēmām būtu jāpiedzīvo līdzīga izaugsmes trajektorija ar pieņemšanu, un, iespējams, būs vislielākais vērtības pieaugums 2018. gadā, it īpaši ar masveida uzņēmumiem, kas izmanto tehnoloģiju un stimulētos mezglus, kas darbojas caur PoS, PoW un dBFT.

Pamatojoties uz šo pārliecību, mēs varam sagaidīt, ka blokķēdes demonstrēs tiešu vērtību, risinot dažādas uzņēmējdarbības problēmas, mazinot darbības neefektivitāti un palielinot vērtības apmaiņas efektivitāti, lai kļūtu par telpas priekšgājējiem. Ir vairākas nozares, kurām ir daudz ko iegūt, izmantojot blokķēdes tehnoloģiju, dažas vairāk nekā citas: piegādes ķēde, norēķinu slāņi starp valūtu darījumiem, maksājumu apstrāde, apstrādes uzdevumu izkraušana blokķēdēs, identitātes pārvaldība utt..

Tāpēc mēs varētu redzēt, ka projekti, piemēram, ICX, WTC, VEN, NEO, XLM un daži citi uz uzņēmumu orientēti projekti, kas rada dzīvotspējīgus lietošanas gadījumus, tiks koncentrēti uz pašreizējo uzņēmējdarbības ieviešanas gadu. Šādu daudzfunkcionālu platformu izmantošanas gadījumu saraksts strauji paplašinās, vienlaikus veicinot arī masveida partnerību, atsevišķu izstrādātāju, kopienas līdzdalībnieku, ziņu virsrakstu utt..

Šāda veida ziņu piesātinājums maziem projektiem varētu apgrūtināt uzmanības pievēršanu, jo spekulāciju fāze “kas varētu būt nākamā lieta” lēnām izzūd, un sāk parādīties arvien redzamāki uzvarētāji.

Hacks, izkrāpšana, drošība un nepieciešamība pēc decentralizētas apmaiņas

Es domāju, ka ir droši pieņemt, ka kriptovalūtas apmaiņa un palielināsies arī altkīni. Tomēr, tā kā nav izpratnes par drošas glabāšanas risinājumu, cilvēki tiek pakļauti dažādiem drošības apdraudējumiem.

Visi runā par kriptovalūtām un to ieguvumiem, taču tas bieži aizēno svarīgo diskusiju par to, kā droši uzglabāt līdzekļus. Apmaiņa ir vārti, taču reti tie mudina cilvēkus pēc to iegādes izkraut savus līdzekļus saldētavā, un, tirgū turpinot iespiest jaunu, naivu naudu, riski palielināsies..

Mēs jau esam redzējuši dažādus ar apmaiņu un / vai uzglabāšanu saistītus jautājumus, kas telpā ir izraisījuši plašu paniku. NiceHash, CoinDash, Parity, E-BTC, Bitgrail, Coincheck (nosaucot dažus) bija visi ar krātuvi saistīti jautājumi, kuru dēļ cilvēki zaudēja daudz naudas.

Es sagaidu, ka pieaugot pieprasījumam tirgū un bezatbildīgai personiskajai drošībai, uzlaušana / izkrāpšana nebūs tā, no kā 2018. gadā mēs atbrīvosimies. Turklāt mēs, iespējams, redzēsim, kā dažādas apmaiņas cieš no problēmām, jo ​​tās novirza uzmanību uz mērogošanu veicinātu pieaugošo skaitu, kas varētu atklāt viņu drošības trūkumus.

Visi jautājumi, kurus mēs potenciāli pārdzīvosim, iespējams, palielinās izpratni un nepieciešamību pēc tiem decentralizēta apmaiņa, un es patiešām ticu, ka kopīga vienprātība būtībā virzīsies uz šo ceļu. Šādā tirgū projekti, piemēram, Request Network, OmiseGO, 0x, kā arī dažas gaidāmās decentralizētās platformas bez centrālā atteices punkta, piedzīvos milzīgu izaugsmi. Palielinoties apmaiņas drošības riskiem un šausmu stāstu pārpilnībai, ir plašas telpas fundamentālām izmaiņām, kā cilvēki pārvalda savu naudu.

Kopumā mēs garantējam, ka 2018. gadā mēs redzēsim vairāk izmantošanas un uzlaušanas, ļaunprātīgiem aģentiem atrodot veidus, kā iztukšot vairāku investoru kabatas. Lai būtu drošāk, es iesaku ikvienam, kurš izlasa šo rakstu, iegūt kriptonauda aparatūras maku (piemēram, Trezor vai Nano S), kas nākotnē būs pierādījums ne tikai drošībai, bet, iespējams, arī DEX tirdzniecībā..

“Altcoins” gads

Altkoinu tirgus ierobežojums 2017. gada sākumā bija tikai 2 miljardi, līdz gada beigām pieauga līdz satriecošiem 370 miljardiem. Ar plašāku izpratni par to, ko var veikt blokķēdes, mēs tikām iepazīstināti ar dažādiem projektiem, kuri vēlējās iekost no masveidā augošās nozares. Ieguldījumi kļuva ne tikai par Bitcoin, un mēs redzējām milzīgu tirgus pieaugumu dažādiem altkoīniem.

2018. gadā es redzu, ka šī tendence turpinās, bet ar vairāk uz vērtību balstītām investīcijām, kā minēts iepriekš. Mēs esam redzējuši arī dažādas pamata problēmas ar Bitcoin, un cilvēki meklē “nākamo lielo lietu”. Nano (XRB) parādīja, cik lielu satraukumu var dot jauns risinājums, taču diemžēl tas nesen cieta neveiksmi ar Bitgrail. Kopumā es redzu, ka aizvien vairāk aizraujošu kriptovalūtu tā uzliesmo.

Vēl viens faktors, kas jāņem vērā 2018. gadā, ir ievērojamais “dividenžu” monētu pieaugums, kas sekos investīciju vērtībām. Pasīvie ieņēmumi var būt kaut kas piesaistāms pat lejupslīdošajos tirgos, jo, kad tirgus atkal palielinās, jūsu monētas laika gaitā turpinās pieaugt (jo jūs nesaņemat samaksu fiat, bet altcoin summas).

Tāpēc īstermiņa kustības faktiski neietekmē izmaksas, kamēr ilgtermiņa izaugsme ir ilgtspējīga. Šādā filozofijā uzmanības centrā būs tādi projekti kā NEO, ARK, OmiseGO, WTC utt. Es ceru redzēt daudz vairāk projektu arī pēc šī dividenžu maksāšanas modeļa.

Es arī uzskatu, ka altkoīni turpinās pāraugt Bitcoin, pateicoties cilvēka psiholoģijas raksturam. Mēs šajā tirgū tik viegli sabojājamies, ka Bitcoin vārteja, kas agrāk labi kalpoja mums, vairs nenoturēs mūsu alkatību. Cilvēkiem būs garlaicīgi, kad viņi katru mēnesi nedublēs savu naudu, un viņi dzīs lielākus ieguvumus altcoin tirgos.

Apvienojoties mirstošai ticībai Bitcoin, kā arī dažiem patiešām ievērojamiem pasauli mainošiem projektiem, uz dividendēm balstītie altkoīni ar pārbaudītām partnerattiecībām un izmantošanas gadījumiem var izraisīt parabolisku iedarbību, jo cilvēki kļūst atkarīgi no lielākiem un lielākiem ieguvumiem. Turklāt, gaidot vairāk altcoin pāru, tas ir tikai neizbēgams iznākums pašreizējā tirgū, it īpaši, ja Bitcoin vairs nediktē visu tirgu paaugstinātas likviditātes dēļ altkoīnos.

Noteikumi

Šis gads ir arī noteikumu gads, kurā vairākas valstis vai nu izveido, vai nostiprina savu nostāju attiecībā uz kriptovalūtām. Regulēšana ir neizbēgama, virzoties uz priekšu, un to nevajadzētu uzskatīt par pārāk negatīvu.

Pirmkārt un galvenokārt, ja tas pilnībā neapdraud kriptogrāfijas, tas tikai papildina to kā aktīvu klases leģitimitāti. Mēs arī esam liecinieki tam, ka noteikumi vairs tik ļoti nepārvieto tirgus, un mēs esam redzējuši arī daudz cerīgu notikumu šajā jomā.

Atgūšana notiek diezgan ātri, jo pat valdības un lielās korporācijas ir sākušas atzīt kriptovalūtas un blokķēdes kā nākamo soli naudas attīstībā – tās ir šeit, lai paliktu. Tomēr tas nenozīmē, ka 2018. gads nebūs normatīvās pārskatīšanas gads – mēs noteikti redzēsim daudzus likumus un noteikumus, kas izstrādāti šai jaunizveidotajai aktīvu klasei.

Iemesls palikt pozitīvam ir tas, ka kriptovalūtas tiek decentralizētas un izplatītas, un, lai gan valdības rīcība īstermiņā noteikti var kaitēt to cenām, tās izslēgt būs ārkārtīgi grūti. Kriptonauda, ​​šķiet, ir diezgan izturīga pret likumiem, kas mēģina tos graut, tāpēc cilvēkiem nevajadzētu būt pārāk pārlieku satrauktiem par noteikumiem.

Valdības drīz sapratīs, ka šī būs sacensība tehnoloģiju ieviešanā, kur vairāk bloku ķēdei draudzīgas valstis iegūs vairāk naudas savā ekonomikā, un ka tas būtu ārkārtīgs šķērslis valstij izlemt aizliegt nākamo izrāvienu – potenciāli pielīdzināms paša interneta aizliegšanai.

Biržu kauja

Biržas ir piedzīvojušas milzīgu izaugsmi, pateicoties arvien pieaugošajai kriptovalūtu popularitātei, kas, iespējams, ieviesīs konkurenci starp biržām, lai pievilinātu jaunus klientus. Katrā apmaiņā ir problēmas un iemesli, kāpēc tie netiek izvēlēti salīdzinājumā ar citiem, un līdzīgi tam, kā mēs redzējām, ka Poloniex zaudēja lielu biznesu Bittrex un Bittrex Binance, mēs varētu redzēt līdzīgus scenārijus, kad konkurence veicina inovāciju un mainīt. Tāpēc es uzskatu, ka mēs redzēsim ievērojamas sacensības par ātrākiem, lētākiem darījumiem, vieglu konvertēšanu un tirdzniecības pāriem, lietotāja saskarnēm, klientu atbalstu, jauniem tirdzniecības elementiem, decentralizāciju utt..

Vēl viena interesanta lieta, kas jāapsver, ir tas, kā apmaiņa tiks galā ar hiper izaugsmes un mērogošanas problēmām, jo ​​diezgan nomākta tendence visā 2017. gadā bija tā, kā apmaiņa cīnījās, lai veicinātu klientu skaita un vajadzību palielināšanos. Tas bija redzams arī no Coinbase, Binance un Bittrex, kas īslaicīgi apturēja jaunu lietotāju reģistrāciju, jo viņi nespēja tikt galā ar straujo lietotāju bāzi, jo tas noveda pie servera izmitināšanas ierobežojumiem.

2018. gads, iespējams, arī ieviesīs daudz fiat pāru, jo diemžēl šobrīd ir tikai 3 reālas vārteju apmaiņas kriptovalūtās, izmantojot fiat – Coinbase, Gemini un Kraken. Paturiet prātā, ka šī ir vēl viena problēma, ar kuru apmaiņai jārisina mērogošana, jo ir ārkārtīgi grūti iegūt licences un integrēt to globālajā banku infrastruktūrā. Šī ir joma, kurā konkurence ir laba un, iespējams, virzīs adopcijas ātrumu.

Turklāt šobrīd ir tik daudz apmaiņas, kas neapkalpo globālās vajadzības, un pat Binance, kas neapšaubāmi ir globālākais, ir saņēmusi arvien lielāku kritiku par novecojušām maksām un fiat pāru neesamību (pat altcoin pāru trūkums šajā jautājumā). Neskatoties uz kritiku, tas joprojām ir visizplatītākais, jo Ķīnas / Korejas apmaiņa nemaz nav atvieglojusi rietumniekus, un noteiktas apmaiņas dažādos reģionos ir vienkārši neizmantojamas..

Dažas biržas tiek apturētas, iekļaujot dažādās monētas, kuras tiek uzskatītas par vērtspapīriem (piemēram, Bittrex), kā arī citus jautājumus, kas saistīti ar globālo paplašināšanos. Tāpēc konkurence, iespējams, paplašināsies arī tādās jomās, kur bez ierobežojumiem tiek apmierinātas globālās vajadzības, un apmaiņas, lai to paveiktu, visticamāk, redzēs lielu klientu skaita pieaugumu.

Noslēguma domas

Kopumā es patiešām uzskatu, ka 2018. gads ir gads, kurā projektiem ir jāpastiprina un jāšķiras no sevis, un ir jāpierāda, ka ekosistēmā ilgtspējīgai izaugsmei ir raksturīgs īsts marķiera izmantojums un vērtība. Tieši tāpēc es personīgi uzskatu, ka platformām un uz uzņēmumu orientētiem projektiem būs daudz izaugsmes, it īpaši, ja ieguldītāji tiek stimulēti ar pasīviem ieņēmumiem, lai uzturētu tīkla veselību.

Visticamāk, pazudīs daudz monētu bez vērtības, un lietas tiks liktas perspektīvā daudziem hype investoriem. Paturiet prātā, ka tas ir tikai kosmosa pētnieka viedoklis, nevis garantija tam, kas notiks 2018. gadā. Es aicinu ikvienu dalīties ar savu viedokli par šo tēmu un komentēt to, ko jūs redzat notiekošajā gadā.

Laimīgu ieguldījumu!